1. Services de conseil en fusions-acquisitions du Groupe Bank of China

Le conseil en fusions-acquisitions (F&A) consiste pour le groupe Bank of China (BOC) à mettre à profit son implantation mondiale, son portefeuille de clients et son réseau d'information afin de proposer aux gouvernements et aux entreprises ayant des besoins en matière de F&A une offre complète de services de conseil. Celle-ci couvre notamment la mise en relation des transactions internationales, la conception de programmes transactionnels, la due diligence, l'analyse d'évaluation et l'accompagnement des négociations.

Service de mise en relation des transactions internationales : fort d'un portefeuille de 8 millions de clients d'entreprise, de plus de 10 000 points de service, d'une présence dans 64 pays et régions, et d'une expérience de plus de 1 000 opérations de F&A, le groupe BOC est en mesure d'apporter une réponse précise et efficace aux besoins de restructuration de ses clients. Il s'appuie sur une méthodologie structurée pour identifier systématiquement des cibles d'investissement par secteur d'activité. 

Conseil en F&A couvrant l'ensemble du processus : Le groupe BOC propose des services de conseil en F&A alignés sur les pratiques de marché, couvrant la conception de montages transactionnels, la réalisation des due diligences, l'analyse d'évaluation et l'accompagnement des négociations. Ces prestations s'appuient sur une expérience solide en matière de conseil financier. Ses filiales BOC International et BOC Securities bénéficient d'une expertise reconnue des marchés financiers ainsi que d'une vaste pratique dans les introductions en bourse, les opérations de restructuration et l'introduction d'investisseurs stratégiques. Grâce à un réseau opérationnel coordonné entre la partie continentale de la Chine et Hong Kong, le groupe intervient en qualité de conseil financier et évalue globalement les contreparties (aspects opérationnels, juridiques et financiers) afin d'atténuer les risques transactionnels.

2. Atouts du service

Premier atout : un réseau client exceptionnel. Fort d'une vaste base de clients et d'une relation de confiance consolidée par des années de collaboration, le groupe BOC possède une compréhension approfondie des besoins des acheteurs et vendeurs. Il identifie et sélectionne de manière ciblée les objets ou acheteurs potentiels, créant ainsi un environnement compétitif. Le groupe assure une liaison rapide avec les décideurs et dirigeants d'entreprises d'État, d'entreprises publiques et de grands groupes privés, accélérant ainsi le déroulement des opérations.

Deuxième atout : une expérience riche en opérations transfrontalières. S'appuyant sur une expertise solide en matière de conseil et de mise en relation pour les F&A, le groupe BOC est en mesure de proposer des services professionnels en valorisant la logique sectorielle, les effets de synergie, l'analyse des tendances et la relation de confiance avec les clients. Il procède ainsi à une évaluation préliminaire et à une planification rationnelle des programmes transactionnels, afin d'éviter les impacts négatifs potentiels sur les approbations réglementaires et le financement des opérations.

Troisième atout : un système de services intégrés: Le groupe BOC accorde une importance particulière à l'intégration de ses services clientèles, en mobilisant de manière coordonnée les ressources de ses différentes lignes d'activité : banque commerciale, banque d'investissement et gestion d'investissement. Il assure une prise en charge prioritaire et simultanée sur les marchés domestiques et internationaux, en offrant des services diversifiés tels que l'investissement en actions, les prêts spécialisés en fusion-acquisition, le financement relais, le guichet unique pour les investissements directs à l'étranger (ODI), l'échange de créances, ainsi que les services de compte et la supervision des fonds. Cette approche globale permet au groupe de répondre de manière rapide et efficace aux défis complexes liés à la mobilisation de capitaux importants et à la circulation transfrontalière des capitaux.

3. Cas de projet de conseil en fusions-acquisitions transfrontalières

Le groupe BOC a agi en tant que conseiller financier exclusif du consortium formé par le groupe Z et le groupe J pour l'acquisition de 51 % des actions du groupe A au Kazakhstan. Ce dernier figure parmi les 100 « entreprises championnes » soutenues par le programme national de revitalisation industrielle du gouvernement kazakh. Inscrite dans le cadre de la coopération sino-kazakhe en matière de capacité de production, cette acquisition est l'un des 51 projets prioritaires de l'initiative « la Ceinture et la Route » et de la nouvelle politique économique « Voie lumineuse » (Nurly Zhol) du Kazakhstan. Salué par les dirigeants des deux pays comme un modèle de coopération industrielle et d'investissement, ce projet favorise non seulement le transfert des technologies et du savoir-faire de l'industrie automobile chinoise, mais contribue également à la structuration du secteur automobile local, incarnant pleinement les principes d'amples consultations, de contribution conjointe et de bénéfices partagés. Il renforce ainsi la synergie des stratégies entre les deux pays dans le corridor économique eurasiatique.

Au cours de la mise en œuvre du projet, le groupe BOC a mobilisé son expertise unique issue de ses activités de banque universelle afin d'anticiper et d'évaluer avec une sensibilité accrue les risques liés à l'endettement et aux éventuels défauts de ses clients, ce qui lui permet d'identifier à un stade précoce les problèmes de dette des actifs cibles. S'appuyant sur la synergie entre ses pôles bancaires et d'investissement, le groupe BOC a coordonné l'action conjointe de sa succursale de Beijing, BOC Securities et de sa filiale du Kazakhstan. Cette coopération a permis d'accompagner le client à travers plusieurs cycles de négociations avec les vendeurs et les créanciers, de réduire le coût de la dette et de faciliter la conclusion de la transaction, approuvée à l'unanimité par les deux parties.