注：6月9日，新華社上海分行聯合相關機構舉辦了“‘一帶一路’背景下的企業國際化與跨境并購圓桌會議”。中國銀行上海市分行潘岳漢行長受邀參加并發表主旨演講。

尊敬的各位領導各位嘉賓：

上午好，非常高興主辦方邀請中國銀行參加這次的研討會。剛才幾位嘉賓就國際規則、企業責任和人才的戰略做的非常好的發言，我主要利用十分鐘的時間講兩個方面，一個是對企業國際化和跨境并購的理解；一個是在此背景下作為國內的商業銀行如何做好和支持企業的國際化和跨境并購？目前，整個跨境并購是企業國際化優化資源配置和提高國際競爭力的重要手段。從2008年金融危機后，全球跨境并購的市場迅速上升，從危機前的每年2.4萬億到去年跨境并購實現量3.5萬億美元，達到了歷史的高峰。所以每年3.5萬億的跨境并購的交易，會為中國的企業走出去提供一個非常好的機會。
在海外投資、經營是有利于銀行的信用資金的支持。面對國際的金融市場風險，需要金融機構提供有效的避險方案。從西方國家來看，本國企業的國際化過程當中，特別是需要本國金融企業提供強大的金融支持，在“一帶一路”所有的這些國家當中，有一些風險非常大的國家，中國企業和俄羅斯合作當中，也涉及到俄羅斯貨幣的穩定問題。因為單向的出口沒有辦法進行風險對沖，對沖的成本非常大，中國的企業要走出去，關鍵是要金融能跟著出去，這個也非常重要。自貿區探索中國企業走出去，在政府審批和金融開放方面應該是提供了強大的支持和完善的配套，為現在的企業走出去提供了非常好的條件。企業走出去也是國內商業銀行國際化非常重要的途徑。借此機會匯報一下中國銀行近一兩年來為企業國際化和跨境并購所做的一些工作。

優勢一：全球化、多元化、專業化的環球融資服務渠道。一是全球化的網絡布局。早在1929年，中國銀行即以上海為起點，率先啟動了全球化的征程，至今已在全球42個國家和地區擁有630家經營性機構，熟悉各個國家和地區的市場、客戶、法律和文化。特別是在“一帶一路”沿線18個國家和地區設有分支機構，未來還將加速在東南亞、中亞、中東歐、西亞、北非等地區的機構設置，實現“一帶一路”區域的業務全覆蓋。二是多元化的業務平臺。集商業銀行、投資銀行、保險、航空租賃等多元化業務為一體。特別是在投資銀行領域，中銀國際控股、中銀國際證券、中銀投資等機構，無論是盈利能力、IPO項目數量，還是投資級債券承銷份額、股票交易市場份額等，都在香港市場上保持領先。三是專業化的跨境并購平臺及區域性銀團中心。分別在香港、倫敦和紐約建立了亞太、歐非、美洲三大海外銀團貸款中心。依托三大銀團中心及海外網絡，建立了國際銀團分銷渠道，具備大型并購貸款分銷能力。同時，充分發揮上海自貿區的投融資便利化政策優勢，在上海專門成立了跨境投融資與并購平臺。平臺服務于全國，連通海內外，穿透投商行，運行僅一年時間，即為60多個“走出去”項目提供了綜合金融服務，彰顯了中行跨境投融資與并購業務的核心競爭力。

優勢二：中銀環球融資服務體系。為更好地支持“一帶一路”戰略，中國銀行加強集團多平臺、跨市場資源的整合與協同，充分發揮“境內、自貿區、境外”三個市場、三種資源，以及海內外的一體化的優勢，為“走出去”企業設計了涵蓋完整生命周期的環球融資服務方案，以及全流程、一體化、多維度的金融解決方案，為企業的全球銷售、工程承包、海外投資、跨境并購、全球產業鏈布局等經營活動撮合牽線、鋪路搭橋。一是在全程授信支持方面，提供了一系列配套的融資產品來匹配客戶需求，包括貸款意向函、實質承諾函、付款保函、過橋貸款、中長期并購貸款、國際銀團融資等。同時，構建了多樣、靈活、高效的全球聯動授信模式，可以突破一定的并購融資杠桿限制，降低“走出去”跨境并購企業的財務成本。此外，圍繞融資安排這一核心環節，還能為企業拓展投行理財、中銀集團附屬機構直投資金、直接債務融資等渠道，實現最優的資金安排。二是在專業咨詢顧問方面，依托海外機構多年來深耕當地市場的積累和沉淀，可為“走出去”企業提供包括并購前期財務評估，被并購方所在地相關市場環境、政策、稅收控制、法律等咨詢。憑借中行與大型私募股權機構的良好合作關系，可以提供協助推薦PE投資伙伴、投行選擇合理估值、協助競價談判、投后退出設計，以及SPV設計、多層結構的并購融資設計等全方位的結構安排。三是在綜合金融服務方面，打造了全球現金管理平臺，為企業實現海內外資金的無縫對接提供助力；依托金融市場業務優勢，為企業有效應對全球利率、匯率等風險，提供專業的利率掉期、貨幣掉期等避險工具。此外，在海外資金清算、購匯、資金匯劃、銀團代理行、托管等其他配套綜合服務方面，中行亦具備業界的領先優勢。

優勢三：豐富的跨境并購成功經驗。伴隨近年來企業“走出去”步伐不斷加快，中國銀行已在一批具有影響力的跨境并購項目上拔得頭籌，樹立了自身的市場領先地位。例如：在股權類并購領域，幫助復星集團成功收購葡萄牙CSS保險公司，這也是民營企業跨境實體并購成功的典型案例。在產業項目類并購領域，幫助光明集團收購了以色列最大的乳品公司，中行作為全球協調行，以及唯一入選俱樂部銀團的中資銀行,積極參與了該項目。在基建施工類并購領域，幫助上港集團中標以色列港口運營權項目，助力中國公司在“二十一世紀海上絲綢之路”節點港口合作上，取得重要突破。在品牌技術類并購領域，幫助錦江國際集團成功收購法國盧浮酒店集團項目，該項目不僅是中國酒店業海外并購第一大單，同時也是中行支持國資國企改革的成功典范。在資源類并購領域，幫助寶鋼資源香港成功收購澳大利亞鐵礦石項目，中行還作為唯一中標的中資銀行，為該項目發行了中長期亞洲美元債券。

各位領導、各位來賓，中國銀行多年來能夠始終站在跨境業務發展的最前沿，離不開在座各位長期以來的關注、支持和幫助。未來，我們將繼續在“擔當社會責任，做最好的銀行”的戰略指引下，不斷加大創新力度，提升跨境金融服務水平，竭誠為廣大企業拓展海外市場，提供更優質、高效和全方位的金融支持，為“一帶一路”上亮起更多的中國“名片”，做出更新、更大的貢獻！最后，祝愿今天的大會圓滿成功！

謝謝大家！

來源：新華社  2015-06-10